2014年我國挖掘機行業煥發生機？

雖說不上利薄如刃，但充斥著庫存堆積、應收賬款、下遊國家基建刺激減少、市場工程機械保有量過高等壓力，我國挖掘機行業市場競爭進一步加劇，企業生存與發展麵臨更大挑戰。自2009年後中國挖掘機行業經曆了連續3年平均每年近30%增長速度的井噴式發展，再到2012年急速下降，行業在經過兩年多的低位運行後進入了調整期。那麽2014年中國挖掘機行業是否會“破繭化蝶”？在行業的黎明前，黑暗中的堅守者何時才能煥發生機？

骨感的現實問題

目前挖掘機行業：企業間惡性競爭，零首付、延長付款周期、無限製的服務承諾、詆毀競爭對手等行業行為屢屢發生；下遊客戶還款逾期率高，導致企業債權違約率上升，應收賬款激增，企業現金流壓力巨大；產品庫存量依然較多，終端用戶對夠買新機的信心不足；二手機買賣，再製造等新興的產業政策法規尚不健全，監督仍不到位；需求複蘇低於預期，原材料價格上升，新產品贏利能力降低；公司業績下滑超預期。

雖然目前國家正在推行城鎮化進程，但是在政策法規上依然存在不確定性，以房地產為代表的基礎建設增速放緩，國家投資的減少和銀行貸款的減少給行業的整體運行增加了壓力。

行業大而不強

據悉，自2010年一季度以來，國產挖掘機品牌的市場份額不斷上揚，在2010年2季度超越韓係品牌後，又在2011年1季度超過了日係品牌，2012年4季度時曾達到最高的54%，但在2013年出現了持續的下滑。具體來看，2013年外資品牌表現好於國內品牌:卡特彼勒同比增幅位居首位:2013年銷量同比增長25%,市場份額擴大1.9%至排名第二(市場份額升至8.3%);神鋼/小鬆/日立建機/沃爾沃銷量同比增幅高於平均水平,分別達到+4%/+2%/+1%/0%;但韓國品牌的市場份額有所下降,其中鬥山/現代江蘇銷量較2012年回落10%/12%;三一重工四季度銷售強勁推動2013年全年銷售同比持平,市場份額擴大至13.7%,位居首位;但國內二線品牌表現落後,其中柳工/廈工/中聯重科2013年全年銷量分別下降8%/30%/60%。單從市場占有率來看，我國挖掘機產品仍然占有很大優勢。

但與此同時，從深層次分析可以看出，我國挖掘機行業整體水平相對仍處於市場劣勢，與外資品牌仍有一定的差距。比較突出的是，國產品牌的溢價能力與外資相比相差較大，毛利水平隻有日資、美資的50%~60%，資金周轉率最多達到外資的80%，生產效率最多達到日企的50%。

另外，代理商也是製約我國挖機行業發展的一個軟肋，外資品牌多年來積累掌握了大部分優秀的代理商，弱小的代理商成為本土企業發展的瓶頸和風險源。目前，我國工程機械代理商有幾千家，但是規模普遍偏小，基本都是一家代理商經營多個品牌，隻經營單一品牌的代理商數量很少。當前困擾我國工程機械代理商的一些問題主要突出表現在員工素質問題、下屬機構管理問題、市場的惡性競爭和資金回收問題，這些問題，也不同程度存在於我國挖掘機行業代理商之中。

政策紅利 曙光再現

來自中國工程機械工業協會的有關數據顯示，2013全年我國挖掘機累計銷售114743台，同比下降3.5%，但與此同時，月銷量逐月穩步增長，行業總體趨勢逐漸走向回暖。2013年作為承上啟下的一年，挖掘機行業銷量明顯好於2012年，同時，也為2014年的回暖發展做了鋪墊，相信有建設的地方就有工程機械的契機。

城鎮化：2013年12月12日至13日，中央城鎮化工作會議在京召開，並討論了《國家新型城鎮化規劃》，有關部門將根據會議討論情況作出修改。國家發改委主任徐紹史稱，將抓緊修改完善國家新型城鎮化規劃，爭取盡快發布實施。據國家開發銀行預計，未來三年我國城鎮化投融資資金需求量將達25萬億元。不過，中央已經提出的城鎮化任務中就包含了建立多元可持續的資金保障機製。

保障房：從2014年起，各地公共租賃住房和廉租住房並軌運行，並軌後統稱為公共租賃住房。自2014年起，直轄市、計劃單列市及省會城市保障性住房建設，要全麵執行綠色建築標準，提高保障性住房安全性、舒適性和健康性。從初步匯總各地上報計劃來看，2014年全國城鎮保障性安居工程有望開工600萬套以上。

鐵路：2014年，國家鐵路計劃安排固定資產投資6300億元，投產鐵路新線6600公裏以上，並以中西部鐵路建設為重點。2014年，鐵路將加快向社會資本放開城際鐵路、市域鐵路、資源開發性鐵路和支線鐵路的所有權和經營權，支持地方政府、社會企業以股權投資、資產重組、特許經營等方式，投資鐵路建設或參與鐵路經營開發。

公路：2013年，《國家公路網規劃（2013年-2030年）》推出。據了解，中國家公路網規劃方案由普通國道和國家高速公路兩個路網層次構成，總規模約40萬公裏。調整後的普通國道由12條首都放射線、47條北南縱線、60條東西橫線和81條聯絡線組成，總規模約26.5萬公裏。調整後的國家高速公路由7條首都放射線、11條北南縱線、18條東西橫線，以及地區環線、並行線、聯絡線等組成，約11.8萬公裏；另規劃遠期展望線1.8萬公裏，遠期展望線路線主要位於西部地廣人稀的地區。

航空機場：2014年，全國民航發展的主要預期指標是，全行業運輸總周轉量748億噸公裏、旅客運輸量3.9億人次、貨郵運輸量587萬噸，分別比上年增長11.1%、10.5%和5.3%。通用航空飛行59.8萬小時，比上年增長5.6%。基礎建設投資780億元。

水利：2014年，我國將加快建設一批具有輻射帶動作用的重大骨幹水利工程，並積極深化改革，破解製約水利發展的體製機製障礙。

隨著政策的順利實施，未來的基礎設施建設將在城鎮化大潮中高速發展，工程機械行業將會直接受益。

破局關鍵在於防範風險

雖然2014年中國挖掘機行業顯現了向好的跡象，但是福兮禍之所依，不能因為看到了曙光就放鬆了對於潛在危機的防範。

中國工程機械工業協會挖掘機械分會秘書長李宏寶認為，要避開現有產業層次上的惡性競爭，使挖掘機行業獲得新的增長點，應從創新著手，將短期和長期目標相結合，從而使得我國挖掘機行業能揚長避短，鞏固住既有優勢，並取得更好發展。

綜合來看，挖掘機行業要注意防範風險，建立良好的風險評估與應對機製，提高相關企業的抗市場衝擊能力，主要通過以下幾方麵進行。

第一，及時調整企業經營策略，強化投資和並購管理。所有的投資和並購都應該轉向技術升級、產業升級和商業模式的升級。同時還要控製好企業的資產負債率，在財務上留出大一點的空間。這一經驗日本有著成功案例。20世紀90年代後半期，日本進入低速增長期。經濟增長的放緩和投資的大幅削減，使日本國內市場需求下滑。在此期間，日本國內工程機械企業都進行了經營體製改革和強化，尤其是強化了財務體製和成本管理，嚴格清查保有的工程機械產業的投資效率。這些，助推日本工程機械完成產業升級，提升全球競爭力。

第二，加強現金管理、鞏固現金鏈條，強化應收賬款的管理。

第三，推動企業機製的轉換和管理的到位，提升企業抗市場衝擊的能力，為企業的長期發展打好基礎。有關企業需要通過技術、產品和商業模式的創新，來重新塑造企業競爭力的基礎，以此來達到抗風險的目的。這包括要培養企業自身的核心競爭力，全力促進企業的自主創新，下大決心建立自主研發體係，使企業在技術上真正強大起來。

第四，要積極開拓國際市場。國外挖掘機械市場需求潛力巨大，而國內挖掘機行業的結構性產能過剩已是定局，因此出口成為拉動中國挖掘機新增銷售的重要力量。依照日本工程機械全球化發展的背景和經驗，日元升值、貿易摩擦和成本上升是直接觸發點，而海外廣闊的市場需求則是最根本的原動力。這些因素也正是中國挖掘機行業進行全球化發展的直接或間接動力。

第五，要支持和幫助國產零部件企業發展，這是提高挖掘機企業核心競爭力的關鍵。這主要包括鼓勵國內零部件廠商研發和製造，主機企業予以積極配合和複製；依靠主機製造企業自身雄厚實力，獨立或者合作發展零部件體係；積極爭取國際知名零部件廠商在中國建造獨資或者合資工廠，解決零部件交貨、成本、技術支持等關鍵問題；樹立本土零部件的標杆企業，積極爭取國家政策對零部件產業發展的支持等等。

編輯手記

綜合上麵的投資傾向與政策走向，我們對2014年中國工程機械市場有了一定的期待，也對未來挖掘機市場也是看好，當然，也要麵對國內600多萬台工程機械保有量的事實，麵對130萬台挖掘機市場保有量的事實。2014年中國挖掘機整體銷售的增長不能僅僅靠國內市場，還需在國際市場深耕。